{"id":21275,"date":"2026-05-27T08:47:21","date_gmt":"2026-05-27T08:47:21","guid":{"rendered":"https:\/\/lefinancierdafrique.com\/open\/?p=21275"},"modified":"2026-05-27T08:47:26","modified_gmt":"2026-05-27T08:47:26","slug":"marche-financier-le-congo-reussit-une-emission-obligataire-internationale-de-850-millions-de-dollars-us","status":"publish","type":"post","link":"https:\/\/lefinancierdafrique.com\/open\/2026\/05\/27\/marche-financier-le-congo-reussit-une-emission-obligataire-internationale-de-850-millions-de-dollars-us\/","title":{"rendered":"March\u00e9 financier\u00a0: Le Congo r\u00e9ussit une \u00e9mission obligataire internationale de 850 millions de dollars US"},"content":{"rendered":"\n

C\u2019est ce qu\u2019a indiqu\u00e9 le minist\u00e8re des Finances, du Budget et du Portefeuille public dans un communiqu\u00e9 du 20 mai 2026.<\/em><\/strong><\/p>\n\n\n\n

Le Congo a franchi une nouvelle \u00e9tape dans son retour sur les march\u00e9s internationaux des capitaux avec l\u2019\u00e9mission r\u00e9ussie d\u2019une obligation internationale de 850 millions de dollars US, \u00e0 \u00e9ch\u00e9ance 2036 et assortie d\u2019un coupon de 9,5%. L\u2019annonce a \u00e9t\u00e9 faite le 20 mai 2026 par le minist\u00e8re congolais des Finances, du Budget et du Portefeuille public. Le remboursement du principal se fera progressivement \u00e0 partir de 2032, \u00e0 travers cinq tranches annuelles \u00e9gales.<\/p>\n\n\n\n

Pour les autorit\u00e9s congolaises, cette op\u00e9ration, soutenue par une forte demande des investisseurs et une baisse historique de la prime de risque pays de 400 points de base, marque le retour du Congo parmi les \u00e9metteurs souverains cr\u00e9dibles du continent. \u00ab Cette op\u00e9ration d\u00e9montre que la R\u00e9publique du Congo est aujourd\u2019hui un \u00e9metteur souverain cr\u00e9dible et reconnu sur les march\u00e9s internationaux \u00bb<\/em>, a d\u00e9clar\u00e9 Christian Yoka, ministre des Finances, du Budget et du Portefeuille public.<\/p>\n\n\n\n

Cette lev\u00e9e de fonds intervient apr\u00e8s deux placements priv\u00e9s r\u00e9alis\u00e9s en novembre et d\u00e9cembre 2025, puis une \u00e9mission publique inaugurale en f\u00e9vrier 2026. Elle traduit, selon Brazzaville, la confiance retrouv\u00e9e des investisseurs internationaux envers la signature congolaise.<\/p>\n\n\n\n

L\u2019op\u00e9ration s\u2019inscrit dans une strat\u00e9gie de gestion active de la dette publique. Les fonds mobilis\u00e9s serviront principalement au refinancement de dettes existantes, notamment le rachat de l\u2019obligation internationale arrivant \u00e0 \u00e9ch\u00e9ance en 2032 ainsi que le remboursement de certaines lignes de dette du march\u00e9 sous-r\u00e9gional pr\u00e9vues en juin et juillet 2026. Le gouvernement assure que cette op\u00e9ration reste \u00ab neutre \u00bb<\/em> sur le niveau global d\u2019endettement public.<\/p>\n\n\n\n

Les autorit\u00e9s mettent \u00e9galement en avant un allongement de la maturit\u00e9 moyenne de la dette et une r\u00e9duction des besoins de refinancement de plus de 230 millions de dollars US sur les cinq prochaines ann\u00e9es.<\/p>\n\n\n\n

Selon le minist\u00e8re des Finances, l\u2019\u00e9mission a suscit\u00e9 un fort int\u00e9r\u00eat aupr\u00e8s d\u2019investisseurs internationaux diversifi\u00e9s. Plus de 50 investisseurs ont \u00e9t\u00e9 rencontr\u00e9s lors d\u2019un roadshow organis\u00e9 \u00e0 Londres. Le carnet d\u2019ordres a d\u00e9pass\u00e9 1,6 milliard de dollars US, provenant de pr\u00e8s de 80 investisseurs, permettant un resserrement du rendement de plus de 50 points de base durant le processus de fixation du prix.<\/p>\n\n\n\n

R\u00e9alis\u00e9e sous le r\u00e9gime \u00ab Regulation S \u00bb,<\/em> l\u2019\u00e9mission a \u00e9t\u00e9 admise \u00e0 la cote principale de la Bourse de Londres, sous droit anglais, avec Citigroup comme chef de file. Les obligations sont not\u00e9es CCC+ par Fitch Ratings et Standard & Poor\u2019s.<\/p>\n\n\n\n

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C\u2019est ce qu\u2019a indiqu\u00e9 le minist\u00e8re des Finances, du Budget et du Portefeuille public dans un communiqu\u00e9 du 20 mai 2026. Le Congo a franchi une nouvelle \u00e9tape dans son… <\/p>\n","protected":false},"author":4,"featured_media":21276,"comment_status":"open","ping_status":"open","sticky":false,"template":"","format":"standard","meta":{"advgb_blocks_editor_width":"","advgb_blocks_columns_visual_guide":"","footnotes":""},"categories":[6650],"tags":[6689,6665,7513],"class_list":["post-21275","post","type-post","status-publish","format-standard","has-post-thumbnail","hentry","category-finance","tag-christian-yoka","tag-congo","tag-emission-obligataire-internationale"],"author_meta":{"display_name":"Jean P\u00e9pin Ndjo","author_link":"https:\/\/lefinancierdafrique.com\/open\/author\/lefinancier2\/"},"featured_img":"https:\/\/lefinancierdafrique.com\/open\/wp-content\/uploads\/2026\/05\/BRVMC0_0ae7a9b9-1590-4cd9-a8e5-994be7a5dd99_x-300x199.jpg","coauthors":[],"tax_additional":{"categories":{"linked":["Finance<\/a>"],"unlinked":["Finance<\/span>"]},"tags":{"linked":["Christian Yoka<\/a>","Congo<\/a>","\u00e9mission obligataire internationale<\/a>"],"unlinked":["Christian Yoka<\/span>","Congo<\/span>","\u00e9mission obligataire internationale<\/span>"]}},"comment_count":"0","relative_dates":{"created":"Publi\u00e9 4 mois il y a","modified":"Mis \u00e0 jour 4 mois il y a"},"absolute_dates":{"created":"Publi\u00e9 le mai 27, 2026","modified":"Mise \u00e0 jour le mai 27, 2026"},"absolute_dates_time":{"created":"Publi\u00e9 le mai 27, 2026 8:47 am","modified":"Mise \u00e0 jour le mai 27, 2026 8:47 am"},"featured_img_caption":"","series_order":"","_links":{"self":[{"href":"https:\/\/lefinancierdafrique.com\/open\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/21275","targetHints":{"allow":["GET"]}}],"collection":[{"href":"https:\/\/lefinancierdafrique.com\/open\/wp-json\/wp\/v2\/posts"}],"about":[{"href":"https:\/\/lefinancierdafrique.com\/open\/wp-json\/wp\/v2\/types\/post"}],"author":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/lefinancierdafrique.com\/open\/wp-json\/wp\/v2\/users\/4"}],"replies":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/lefinancierdafrique.com\/open\/wp-json\/wp\/v2\/comments?post=21275"}],"version-history":[{"count":1,"href":"https:\/\/lefinancierdafrique.com\/open\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/21275\/revisions"}],"predecessor-version":[{"id":21277,"href":"https:\/\/lefinancierdafrique.com\/open\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/21275\/revisions\/21277"}],"wp:featuredmedia":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/lefinancierdafrique.com\/open\/wp-json\/wp\/v2\/media\/21276"}],"wp:attachment":[{"href":"https:\/\/lefinancierdafrique.com\/open\/wp-json\/wp\/v2\/media?parent=21275"}],"wp:term":[{"taxonomy":"category","embeddable":true,"href":"https:\/\/lefinancierdafrique.com\/open\/wp-json\/wp\/v2\/categories?post=21275"},{"taxonomy":"post_tag","embeddable":true,"href":"https:\/\/lefinancierdafrique.com\/open\/wp-json\/wp\/v2\/tags?post=21275"}],"curies":[{"name":"wp","href":"https:\/\/api.w.org\/{rel}","templated":true}]}}